Trader l’action Philips

 

A propos du groupe Philips :

Le groupe Philips est l’un des spécialistes de la création, production et commercialisation de produits électroniques et électriques. Son activité peut être répartie en plusieurs pôles dont principalement les équipements médicaux, puis les produits d’éclairage et le matériel électronique pour le grand public.

Bien qu’européen, c’est aux Etats-Unis que Philips réalise la plus grande partie de son chiffre d’affaire. Il travaille aussi beaucoup avec la Chine, l’Allemagne ou encore le Japon.

 

Les principaux concurrents de Philips :

Le groupe Philips se place actuellement au dixième rang mondial des plus grandes entreprises du secteur de l’électronique. Selon ses branches d’activité, il fait néanmoins face à différents concurrents qu’il est bon de connaitre si vous envisagez de trader sur son action en Bourse.

Dans le secteur de l’électronique grand public, Philips et le leader européen et ses concurrents sont :

• Samsung
• Siemens
• Hitachi
• NEC
• Ericsson

Dans le secteur de l’éclairage, Philips est deuxième derrière Siemens. Ses autres concurrents sont :

• Osram
• Zumtobel
• Valmont

Dans le secteur des appareils domestiques et des soins personnels, Philips reste le numéro un mondial. Il est cependant menacé par certains concurrents dont :

• Electrolux
• Seb
• Téfal

Il est important de tenir compte des innovations et évolutions de parts de marché de ces concurrents afin de mettre en place votre stratégie d’investissement sur le cours de l’action Philips.

 

Les principaux partenaires de Philips :

Voici pour finir quelques-uns des principaux partenariats récemment mis en place par la société Philips afin de développer son positionnement sur le marché.

• En 2014, c’est le groupe français EDF qui a signé un accord de partenariat avec Philips dans le cadre d’un projet visant à trouver des solutions pour aider les consommateurs à faire les bons choix en matière de réduction des dépenses énergétiques.
• En 2015, la société Technicolor a annoncé un accord de fusion avec Philips concernant les activités dans le domaine des solutions HDR incluant les outils de création de contenu, les logiciels d’encodage et de décodage et les supports techniques de ces derniers.
• En 2017, le groupe Philips a annoncé la mise en place d’un partenariat avec le groupe américain Baner Health dans le but de développer des programmes de santé connectée.

 

Analyse du cours de l’action Philips :

Le cours de l’action Philips est actuellement coté sur le compartiment A du marché Euronext d’Amsterdam aux Pays-Bas. Il intègre également le calcul de l’indice boursier Euronext 100.

Au cours des dix dernières années, le cours de cette action a suivi une tendance stable et légèrement ascendante et semble en phase de hausse depuis quelques mois maintenant.

 

Données boursières importantes à propos de l’action Philips :

Pour mieux comprendre comment l’action Philips peut être abordée sur le marché boursier et sa position par rapport aux autres actions de ce secteur, nous vous proposons maintenant de découvrir quelques données essentielles à propos de sa cotation et de la place de l’entreprise Philips sur le marché financier international.

• En 2017, la capitalisation boursière totale de l’entreprise Philips a atteint les 30 501.65 MEUR.
• Le nombre de titres émis par l’entreprise Philips et actuellement en circulation sur le marché est de l’ordre de 922.437.000.
• Le cours de l’action Philips est actuellement coté sur le compartiment A du marché Euronext Amsterdam aux Pays-Bas.
• L’entreprise Philips intègre également la composition de l’indice boursier national néerlandais AEX et fait donc partie des entreprises à la plus forte capitalisation boursière du pays.
• L’actionnariat de l’entreprise Philips est composé à 71.22% des parts détenues par l’entreprise Koninklijke Philips, à 5.03% des parts détenues par le fond d’investissement BlackRock, à 4.99% des parts détenues par Harris Associates Investment Trust, à 3% de parts en autocontrôle détenues par le groupe et à 2.99% des parts de l’entreprise State Street Corporation. Le reste est réparti chez les actionnaires individuels.

 

Historique économique et financier de l’entreprise Philips :

Pour avoir une meilleure compréhension de l’analyse technique historique du cours de l’action Philips, voici quelques dates à connaitre concernant l’histoire économique et financière récente de cette entreprise.

• En 2006, Philips créé une société spin-off de Philips Semiconductors et la revend à un groupe d’investissement privé américain sous le nom de NXP à hauteur de 80.1%. Le groupe conserve les 19.9% de participation restants. Philips réoriente alors sa stratégie globale sur les applications, l’innovation et la nouvelle promesse de la marque : « du sens et de la simplicité ».
• En 2007, le groupe procède au rachat de Genlyte Group dans le but de renforcer sa position sur le marché de l’Amérique du Nord dans le secteur de l’éclairage extérieur.
• En 2009, le groupe rachète ensuite la compagnie Saeco, spécialiste des machines à café espresso et capuccino.
• En 2011, Philips se retire peu à peu du marché des téléviseurs et créé la coentreprise TPV Technology en ne conservant que 30% des parts.
• En 2011, le groupe Philips annonce la suppression de plus de 4 500 postes avant 2014 dans le but de réduire les coûts de production de près de 800 millions d’euros.
• En 2012, ce sont 2 200 postes supplémentaires que le groupe supprime dans le monde entier, soit une suppression de postes totale de l’ordre de 6 700 prévue pour 2014.
• En 2014, dans le cadre d’un changement radical de stratégie, le groupe Philips annonce abandonner son activité dans les téléviseurs et se concentrer sur la santé et l’éclairage. La même année, il prévoit de diviser ses opérations en deux sociétés, l’une concernant les activités d’éclairage et l’autre associant les activités de santé et de Lifestyle. Ce changement donne lieu à un communiqué officiel de a part de la direction de Philips. Toujours en 2014, le groupe Philips rachète la société Volcano Corp, spécialisée dans le matériel médical et dans les techniques invasives pour un montant de 1.2 milliards de dollars.
• Plus récemment, en 2015, le groupe revend 80% de sa participation dans la société Lumileds, une entité qui regroupe les activités de Philips dans le domaine des LEDs et dans l’éclairage automobile pour un montant de 2.8 milliards de dollars. Cependant, cette vente sera annulée en 2016 par l’administration américaine qui s’y oppose. Finalement, fin 2016, Philips revendra 80% de ses parts de Lumileds au fond d’investissement Apollo pour un montant de 1.5 milliards de dollars.

 

Les avantages et points forts de l’action Philips en tant qu’actif de Bourse :

Si l’accès à l’action Philips en ligne est possible depuis la plupart des plateformes de trading, vous devez mettre au point une stratégie précise sur cette valeur avant de commencer à prendre vos positions. Pour cela, la première chose à faire est de réaliser une analyse comparative de ses avantages et ses inconvénients. Nous vous proposons donc ici de découvrir quels sont les points forts dont dispose cette entreprise puis nous reviendrons plus bas sur ses quelques faiblesses principales.

Tout d’abord et en ce qui concerne les forces dont dispose le groupe Philips, on peut bien entendu parler de son positionnement stratégique à l’international. En effet, Philips propose et commercialise ses produits dans plus d’une centaine de pays à travers le monde. Il dispose d’ailleurs à cet effet d’une force de travail importante de plus de 120 000 employés à travers le monde.

Toujours en ce qui concerne les atouts dont dispose le groupe Philips, on peut également parler de sa force de production importante. En effet, cette entreprise détient et exploite actuellement plus de 110 sites de production dans le monde, ce qui lui permet de répondre rapidement et efficacement à la demande et d’approvisionner ses différents clients et points de vente en réduisant les coûts de transport.

Un autre point fort indéniable du groupe Philips concerne sa capacité d’innovation importante. En effet, Philips investit énormément de budget en recherche et développement dans le but de conserver une longueur d’avance sur ses concurrents et de rester l’un des leaders du marché. Il exploite notamment sept centres de recherche et développement dans le monde.

Bien entendu, le leadership de l’entreprise Philips est une autre de ses forces, d’autant qu’il l’exerce sur un marché à forte valeur. Le groupe est notamment actuellement le leader mondial sur le marché des soins cardiaques, des soins aigus et à domicile, des solutions d’éclairage écoénérgétiques et montre sur ces différents segments un taux de croissance stable. On peut également souligner ici l’avantage de la présence de Philips sur les marchés émergents.

La stratégie de production mise en place par le groupe Philips est bien entendu aussi un réel avantage pour cette entreprise. En effet, ce groupe a décidé d’aligner ses opérations sur les conditions du marché dans le but d’accroitre sa productivité. L’entreprise a notamment mis en place des efforts pour démultiplier sa structure de gestion dans le but d’accélérer l’exécution et de réduire dans le même temps ses coûts d’exploitation. Cela lui a bien entendu permis d’améliorer son efficacité globale et de maximiser ses marges.

Enfin, le dernier avantage dont bénéficie cette entreprise concerne sa clientèle qui se montre particulièrement fidèle dans le temps, notamment en ce qui concerne les produits électroniques grand public avec un rappel de marque très important. L’entreprise s’assure ainsi des revenus futurs intéressants sur le long terme.

 

Les inconvénients et points faibles de l’action Philips en tant qu’actif de Bourse :

A la lecture du paragraphe qui précède et au regard des nombreux atouts dont dispose le groupe Philips, vous avez peut-être envie de prendre dès maintenant une position à l’achat sur ce titre. Mais avant de prendre cette décision, nous vous recommandons d’étudier également les éventuels points faibles de cette entreprise que nous allons vous présenter dès maintenant et qui peuvent avoir une influence négative sur la tendance de fond de l’action Philips.

Premièrement, on peut notamment parler des problèmes juridiques que le groupe Philips a rencontrés par le passé et qui ont eu une influence négative sur l’image de marque de cette entreprise. En effet, la marque Philips a dû faire face à plus d’une cinquantaine de plaintes antitrust fondées sur des recours collectifs qui ont finalement abouti à la mise en place d’une enquête sur la société. Cela concernait notamment la solution numérique Lite-On et la division CRT du groupe.

Un autre point faible notable pour le groupe Philips concerne le fait qu’il exerce ses activités sur un marché très concurrencé comme vous avez pu le constater à la lecture du paragraphe concernant les principaux concurrents de cette entreprise. La concurrence est notamment très importante sur certains segments spécifiques comme les appareils électroniques de marques locales et internationales avec une menace importante pour les parts de marché de Philips.

Enfin, le dernier point faible de cette entreprise concerne sans doute sa politique de prix qui ne la met pas en valeur face à cette concurrence. On constate en effet que les produits commercialisés par Philips sont souvent vendus légèrement plus chers que ceux de ses concurrents ce qui entraine des ventes plus faibles et un attrait de moins en moins important des clients dans une période de crise économique où les consommateurs cherchent avant tout à faire des économies sur leurs dépenses quotidiennes et ce type d’achat.