Jako potencjalny inwestor, ważne jest, aby zrozumieć, co należy wziąć pod uwagę przed zakupem lub sprzedażą akcji Microsoft. Dzieje się tak dlatego, że rynek akcji jest zmienny, a ceny akcji mogą ulegać dużym wahaniom w zależności od różnych czynników, takich jak wyniki spółki, wydarzenia polityczne, warunki ekonomiczne itp. Przed zakupem lub sprzedażą akcji Microsoft ważne jest, aby zrozumieć firmę, jej produkty i usługi, perspektywy rozwoju, konkurentów oraz otoczenie gospodarcze i regulacyjne. Istotna jest również znajomość kluczowych wskaźników finansowych firmy, takich jak zyski, przychody, marże i wskaźniki finansowe. Na tej stronie omówimy kluczowe rzeczy, które należy rozważyć przed zakupem lub sprzedażą akcji firmy Microsoft. Dostarczymy Ci kluczowych informacji na temat firmy, jej otoczenia gospodarczego i regulacyjnego, a także kluczowych wskaźników finansowych do analizy jej kursu akcji.
Po pierwsze, porozmawiajmy o możliwościach rozwoju i wzrostu tej firmy. Grupa Microsoft posiada wyjątkowo duży kapitał, który nie został wykorzystany w całości. Należy zatem śledzić inwestycje grupy w badania i rozwój, a także ewentualne transakcje przejęcia przedsiębiorstw i nowych firm działających w innowacyjnych sektorach gospodarki, które mogą umożliwić spółce Microsoft utrzymanie pozycji lidera w sektorze produktów i usług technologicznych.
Grupa Microsoft zamierza również w pełni wykorzystać swoją bazę klientów. Istotnie, chociaż sprzedaż znajduje się obecnie w fazie stagnacji, dobra strategia marketingowa mająca na celu skłonienie obecnych klientów do wydawania większej ilości pieniędzy może stymulować wzrost obrotów firmy. Wszystkie strategie w tym kierunku należy przeanalizować z najwyższą starannością ze względu na ich znaczący wpływ na kurs tej akcji.
Przykładowo, o ile Microsoft cieszy się dobrą reputacją w swoich ulubionych segmentach, którym są komputery i oprogramowanie, pozostaje w tyle w innych bardzo obiecujących segmentach, takich jak technologia mobilna. Inne duże firmy, takie jak Apple, szybciej dostrzegły możliwości w tym sektorze i skorzystały z nich. Przyszłość produktów Microsoftu w tym segmencie może znacząco wpłynąć na cenę jej akcji na giełdzie.
Jak pokazują słabe strony Microsoftu, ceny produktów oferowanych przez grupę pozostają stosunkowo wysokie w porównaniu z cenami wielu bardziej dostępnych konkurentów. Podążając dalej w tym kierunku Microsoft straci część rynku. Dlatego warto sprawdzić, czy firma zamierza wdrożyć strategię sprzedaży oprogramowania i produktów lepiej dostępnych w celu odzyskania części udziału w rynku.
Spółka Microsoft została założona w Stanach Zjednoczonych w 1975 roku przez założycieli Billa Gatesa i jego partnera Paula Allena, którzy obecnie są równie dobrze znani, jak wielcy amerykańscy przywódcy.
Bardzo szybko firma Microsoft znalazła sobie miejsce na rynku stając się światowym liderem w rozwoju i sprzedaży komputerowych systemów operacyjnych i oprogramowania dla komputerów i serwerów. Następnie Microsoft wykorzystała rozwój sektora internetowego do dalszego rozszerzenia swojej działalności tworząc Windows Live.
Sukces tej firmy był jednak w przeszłości w dużej mierze kontrowersyjny, ponieważ niektórzy konkurenci uważali, że nadużywa ona swojej pozycji lidera tym rynku.
Microsoft osiąga obroty w wysokości ponad 58 mld euro i roczny zysk netto w wysokości około 16 mld euro. Działalność tej firmy można podzielić na następujące segmenty:
Grupa Microsoft nadal jest liderem w swoim ulubionym segmencie systemów operacyjnych, ponieważ jej system Windows jest nadal instalowany na większości komputerów. Jednak w obliczu coraz silniejszego rozwoju technologicznego udało jej się zdywersyfikować działalność, co sprawia, że stawia czoła nowej formie konkurencji dotyczącej ogólnie sektorów nowych technologii.
Abyś mógł lepiej zrozumieć, które firmy mogą przejąć udział Microsoftu w rynku, przedstawiamy kilku jego głównych konkurentów na całym świecie, z których, jak sam zauważysz, większość to firmy notowane na giełdzie.
Grupa Apple jest amerykańskim koncernem międzynarodowym, który tworzy i sprzedaje produkty elektroniczne oraz oprogramowanie dla szerokiego grona odbiorców. Grupa zatrudnia ponad 137 000 osób i jest obecna w prawie 25 różnych krajach na całym świecie.
Jest kolejnym amerykańskim koncernem międzynarodowym, początkowo działającym w sektorze elektroniki i oprzyrządowania, który rozwinął się w kierunku sprzętu komputerowego, drukarek, serwerów i sieci, oprogramowania i multimediów. Jego siedziba znajduje się w Palo Alto w Kalifornii, w Dolinie Krzemowej.
(International Business Machine) jest amerykańskim koncernem międzynarodowym specjalizującym się w produkcji sprzętu komputerowego, oprogramowania i usług informatycznych. Firma jest jednym z gigantów w tym sektorze i w latach 70. i 80. miała największą kapitalizację rynkową na świecie.
Jest amerykańską firmą rozwijającą różne produkty, w tym system zarządzania bazami danych Oracle Database, serwer aplikacji Oracle Weblogic Server, pakiet oprogramowania do zarządzania zintegrowanego Oracle E-Business Suite oraz ofertę cloud computing Oracle Cloud Infrastructure. Jest to druga co do wielkości firma w sektorze oprogramowania pod względem wysokości obrotów.
Google jest amerykańską spółką zależną od grupy Alphabet specjalizującą się w usługach technologicznych, która powstała w 1998 roku w Dolinie Krzemowej w Kalifornii i dała swoją nazwę znanej wyszukiwarce.
W dziedzinie gier wideo Microsoft konkuruje również z Nintendo, która jest japońską międzynarodową firmą specjalizującą się w produkcji konsol do gier wideo i projektowaniu gier na konsole. Stworzyła między innymi Wii, GameCube, NES czy Nintendo DS.
Ten japoński koncern międzynarodowy sprzedaje produkty z działu elektroniki, telefonii, komputerów, gier wideo, muzyki, kina i branży audiowizualnej.
Ta amerykańska spółka świadcząca usługi internetowe, należąca do grupy Verizon Media, ma siedzibę w Kalifornii i zdobyła sławę dzięki swojej wyszukiwarce. Yahoo oferuje obecnie szereg bezpłatnych i płatnych usług, w tym skrzynki poczty elektronicznej, komunikatory internetowe, hosting i portale informacyjne.
Amerykańska spółka Intel jest obecnie największym na świecie producentem półprzewodników pod względem wysokości obrotów. Produkuje mikroprocesory, płyty główne, pamięci flash i procesory graficzne. Grupa jest notowana na giełdzie Nasdaq.
Amazon jest amerykańską spółką e-commerce i jednym z internetowych gigantów, która początkowo sprzedawała książki a obecnie sprzedaje przez Internet produkty wszelkiego rodzaju. Jej akcje są notowane na Nasdaq od 1997 roku.
Cisco Systems jest amerykańską spółką specjalizującą się w serwerach, routerach i przełącznikach.
Microsoft jest również partnerem wielu rodzajów firm na całym świecie, z których niektóre są również notowane na giełdzie.
Dotyczy to w szczególności spółki Schneider Electric w ramach partnerstwa na rzecz rozwoju przełomowych technologii w celu optymalizacji działań i przekształcania produktów i usług dzięki Internetowi Rzeczy.
Inna umowa partnerska podpisana ze spółką Thales w 2015 r. dotyczy uruchomienia nowych usług, które umożliwiają szyfrowanie informacji szczególnie chronionych przed wysłaniem ich pocztą elektroniczną lub przechowywaniem w chmurze.
Microsoft ogłosił również partnerstwo z Publicis w celu zwielokrotnienia mocy danych online i offline na potrzeby dużych przedsiębiorstw.
Głównym atutem firmy Microsoft jest bez wątpienia jej pozycja na rynku światowym. Istotnie firma ta jest obecna w swoim sektorze działalności z produktami docenianymi za wysoką jakość od około czterdziestu lat. Dzięki swojemu długiemu doświadczeniu i know-how Microsoft zdołał pozyskać szerokie grono odbiorców i cieszy się dziś międzynarodowym uznaniem. Flagowe produkty grupy, w tym komputery i oprogramowanie, są obecnie używane w niezliczonych gospodarstwach domowych, głównie w krajach rozwiniętych, ale także w pozostałej części świata.
Utrzymanie klientów jest również kolejnym dużym atutem firmy Microsoft. Dzięki powszechnej obecności produktów Microsoft w większości gospodarstw domowych, grupa ta ma bardzo dużą bazę lojalnych klientów. Produkty są jednocześnie nośnikiem reklamowym produktów uzupełniających lub oprogramowania opracowanego przez firmę. Przykładowo, systemy operacyjne Windows zawsze oferują użytkownikom najnowszą, zaktualizowaną wersję. Dzięki temu dobrze skrojonemu systemowi marketingowemu, Microsoft nie musi się zbytnio starać o promocję swoich produktów i naturalnie odzwierciedla potrzeby swoich użytkowników.
Jak zapewne wiesz, Microsoft zajmuje piąte miejsce w rankingu największych firm na świecie pod względem wartości kapitału. Prowadzi nas to do kolejnej niezaprzeczalnej przewagi tej firmy. Istotnie możliwości inwestycyjne tej grupy są ogromne, co pozostawia wiele możliwości dla innowacji i badań, ale także możliwości przejęć, które mogą przynieść grupie prawdziwy zysk dla jej przyszłej konkurencyjności. Duży kapitał umożliwia również Microsoftowi wdrożenie bardzo agresywnej strategii marketingowej, która pozwala na zdobywanie coraz większej liczby potencjalnych klientów.
Pomimo systemu, który nie zawiera dużo bezpłatnego oprogramowania, Microsoft wyróżnia się na tle konkurencji w tym segmencie produktami i usługami wysokiej jakości. Oferuje przede wszystkim wiele różnych opcji i wysokiej jakości reaktywną obsługę klienta, która przyczynia się do wizerunku marki firmy.
Pierwsza poważna wada grupy Microsoft dotyczy jej polityki cenowej, która często uważana jest za zbyt wyśrubowaną. Microsoft coraz częściej staje w obliczu znaczącej konkurencji ze strony bezpłatnego i udostępnionego oprogramowania, które bezpośrednio konkuruje z jego własnym. Dotyczy to na przykład pakietu OpenOffice, który ma te same funkcje co pakiet Microsoft Office, ale jest całkowicie bezpłatny. Dotyczy to również niektórych systemów operacyjnych, takich jak Linux, które są dostępne bezpłatnie. Chociaż Microsoft stawia przede wszystkim na jakość swoich produktów, w wyniku tej polityki cenowej traci wielu obecnych i potencjalnych klientów, a sytuacja w tym zakresie może oczywiście z czasem ulec pogorszeniu, w szczególności z powodu spadku siły nabywczej w najbardziej rozwiniętych krajach.
Z drugiej strony, grupa Microsoft ma również wielu konkurentów w zakresie sprzedaży swoich płatnych produktów i usług. Istotnie jest coraz więcej firm specjalizujących się w technologii i informatyce i o ile w przeszłości Microsoft konkurował tylko z jedną lub dwoma firmami, obecnie setki firm próbują zabrać jej udział w rynku. Dotyczy to przede wszystkim dużych graczy, Apple i Google, które rzucają największy cień na firmę Microsoft, ponieważ również są międzynarodowymi koncernami z ogromnym kapitałem, a więc o równie wysokiej zdolności innowacyjnej. Rosnąca konkurencja oferuje konsumentom większy wybór spośród produktów z tej gamy, co oczywiście coraz bardziej szkodzi spółce Microsoft.
Od czasu wprowadzenia na giełdę kurs akcji Microsoftu bardzo się oczywiście zmienił i zyskał wiele punktów. Jednak w ostatnich latach zmiana jego kursu była szczególnie interesująca. Tym samym walor ten odnotował wzrost o 28,31% w trakcie 2019 roku. Analiza zmiany kursu tej akcji w ciągu ostatnich 5 lat pokazuje wahania o ponad 270,27% łącznie.
W marcu 2020 r. kapitalizacja rynkowa grupy Microsoft wynosiła 1034 mld USD. Ponadto kapitał własny tej spółki wynosił 102,33 mld USD. Zadłużenie grupy Microsoft w tym samym czasie wynosiło 32,5 miliarda dolarów. Obroty grupy w roku obrotowym 2019 wyniosły 125,8 mld USD, a jej wynik netto w tym samym roku wynosił 39,2 mld USD.
Jeśli chodzi o działalność lobbingową prowadzoną przez grupę w Unii Europejskiej, wiemy przede wszystkim, że Microsoft jest zarejestrowany od 2009 roku w prowadzonym przez Komisję Europejską rejestrze na rzecz przejrzystości grup interesu. W odniesieniu do tych działań w Stanach Zjednoczonych należy również zauważyć, że wydatki grupy na lobbing w tym kraju wynoszą kilka milionów dolarów rocznie.
Cena akcji Microsoftu zależy od aktualnej wartości firmy na giełdzie, która jest określana przez podaż i popyt. Cena akcji może się znacznie zmieniać w zależności od warunków ekonomicznych, wyników firmy, wydarzeń politycznych i innych czynników. W ciągu ostatniej dekady cena akcji rzeczywiście poruszała się ostro w górę, ale tendencja ta przeplatała się ze spadkami. Cena akcji Microsoftu wahała się w tym okresie od 25 do ponad 300 dolarów, czasami były to bardzo zmienne i trwałe ruchy. Jednak cena ta może się znacznie zmieniać w czasie i należy pamiętać, że inwestowanie na giełdzie wiąże się z ryzykiem i może spowodować straty finansowe. Dlatego przed zakupem lub sprzedażą tej akcji zaleca się konsultację z profesjonalnym doradcą finansowym.
eToro to oferująca szeroką paletę aktywów platforma, która umożliwia inwestowanie w akcje i kryptowaluty, a także w kontrakty CFD.
Należy pamiętać, że kontrakty CFD są złożonymi instrumentami finansowymi i korzystanie z nich wiąże się z wysokim ryzykiem szybkiej utraty środków pieniężnych z powodu stosowania dźwigni finansowej. Inwestując w kontrakty CFD u tego dostawcy, 79% rachunków inwestorów detalicznych traci pieniądze. Należy upewnić się, że rozumie się, jak działają kontrakty CFD, i zastanowić się, czy można sobie pozwolić na podjęcie wysokiego ryzyka utraty pieniędzy.
Wyniki historyczne nie są gwarancją wyników przyszłych. Przedstawiona historia inwestowania jest krótsza niż 5 lat i może okazać się niewystarczająca jako podstawa do podejmowania decyzji iwnestycyjnych.
Kopiowanie transakcji to usługa zarządzania portfelem świadczona przez eToro (Europe) Ltd., która jest autoryzowana i regulowana przez Cyprus Securities and Exchange Commission.
Inwestowanie w kryptoaktywa jest nieuregulowane w niektórych krajach UE i Wielkiej Brytanii. Brak ochrony konsumenta. Twój kapitał jest narażony na ryzyko
eToro USA LLC does not offer CFDs and makes no representation and assumes no liability as to the accuracy or completeness of the content of this publication, which has been prepared by our partner utilizing publicly available non-entity specific information about eToro.
