Verhandel het L’Oreal-aandeel!
L’OREAL

Analyse van de koers van het L’Oreal aandeel

Verhandel het L’Oreal-aandeel!
68% van de retailbeleggers verliest geld met CFD's - eToro.com
 
Grafiek van Tradingview

Elementen die in overweging moeten worden genomen alvorens aandelen L’Oreal te kopen of te verkopen

Analyse nr. 1

Ten eerste is het bekend dat het L’Oreal-aandeel als een portefeuillefonds wordt beschouwd. Elke wijziging van dit niveau kan leiden tot een aanzienlijke stijging of daling van de prijs.

Analyse nr. 2

Het is ook bekend dat de koers van het aandeel zeer sterk reageert op de aankondigingseffecten van bepaalde groepen zoals het Japanse Shiseido of het Amerikaanse Estée Lauder. U moet dit nieuws dus in de gaten houden.

Analyse nr. 3

Wij zullen ook de overnames van de groep van nabij volgen en in het bijzonder de grote operaties zoals de recente aankoop van het Amerikaanse bedrijf It Cosmetics, dat de externe groei moet stimuleren.

Analyse nr. 4

Het L’Oreal-concern heeft ook een deelneming in het kapitaal van Sanofi. Deze participatie kan in de loop van de tijd veranderen en zal dus een indirect effect hebben op de koers van het L’Oreal-aandeel.

Analyse nr. 5

Tenslotte zij eraan herinnerd dat het kapitaal van de onderneming nog steeds in handen is van de families Bettancourt en Meyers met 33,14% van de aandelen en van de Nestlé-groep met 23,18%. Elke transactie die deze verdeling verandert, zal ook een sterke invloed hebben op de trends.

Verhandel het L’Oreal-aandeel!
68% van de retailbeleggers verliest geld met CFD's. Dit is een advertentie voor de handel in CFD's op eToro

Algemene presentatie van L’Oreal

De Franse groep L’Oreal is een onderneming die gespecialiseerd is in cosmetica. Meer bepaald is zij thans de grootste groep ter wereld in deze sector. In het algemeen ontwikkelt en verkoopt de L’Oreal groep talrijke producten zoals huidverzorgingsproducten, die 29,3% van de totale omzet uitmaken, make-up producten, die 27,9% van de omzet uitmaken, haarverzorgingsproducten, die 17,5% van de omzet uitmaken, kleuringsproducten, die 11,8% van de omzet uitmaken, parfums en reukwaters, die 9,2% van de omzet uitmaken, en andere soorten cosmetische producten, die de resterende 4,3% van de omzet uitmaken. Om een duidelijker beeld van deze activiteiten te krijgen, kunnen deze produkten worden onderverdeeld in produktfamilies naar gelang van het aandeel in de totale omzet dat zij genereren en op deze wijze:

Cosmetische produkten voor het grote publiek vertegenwoordigen het grootste deel van de activiteiten van de groep met bijna 46,6% van de totale omzet. Hiertoe behoren verschillende internationaal bekende merken, zoals de producten van L’Oreal Paris, het merk Garnier, het merk Maybelline New York, het merk NYX Professional Makeup, het merk Essie Niely, het merk Dark and Lovely, het merk Mixa, het merk MG en het merk Carol's Daughter.

De zogenaamde luxecosmetica vormen de tweede grootste activiteit van het L’Oreal-concern met een aandeel van 32,5% in de omzet van de onderneming. Ook hier zijn er veel populaire merken zoals Lancôme, Yves Saint Laurent, Giorgio Armani, Kiehl's, Urba Decay, IT Cosmetic Shu Uemura, Biotherm, Helena Rubinstein, Yue Sai, Clarisoniv, Atelier Cologne, Ralph Lauren, Viktor&Rolf, Diesel, Cacharel of Maison Margiela.

Producten voor professionals maken ook deel uit van het productengamma van L’Oreal en vertegenwoordigen zelfs 12,9% van de omzet van de groep. Deze omvatten het merk L’Oreal Professionnel, het merk Redken, het merk Matrix, het merk Kérastase, het merk Pureology, het merk Decléor Shu Uemura Art of Hair, het merk Carita, het merk Mizani en het merk Baxter.

Tenslotte biedt L’Oreal ook een gamma van zogenaamde "actieve" producten aan, die 8% van de omzet van de onderneming genereren. Hiertoe behoren de merken Laroche-Posay, Vichy, CeraVe, SkinCeuticals, Roger & Gallet en Sanoflore.

Om al deze producten te verkopen, kan de L’Oreal groep rekenen op de grootschalige detailhandelsketens, de sites voor verkoop op afstand, de selectieve distributie en natuurlijk de kapsalons en de apotheken en parafarmacies. Wat de productie betreft, beschikt L’Oreal over meer dan 14 verschillende vestigingen over de hele wereld.

Geografisch gezien kunnen de activiteiten van het L’Oreal-concern over de hele wereld worden gespreid, aangezien momenteel slechts 9,4% van de omzet in Frankrijk wordt behaald. West-Europa is goed voor 21,8% van de verkoop. Noord-Amerika is goed voor 28,3% van de verkoop, Azië-Stille Oceaan voor 23,6%, Latijns-Amerika voor 7,5%, Oost-Europa voor 6,7% en tenslotte Afrika en het Midden-Oosten voor 2,7%.

Analyse van de koers van het L’Oreal aandeel
Verhandel het L’Oreal-aandeel!
68% van de retailbeleggers verliest geld met CFD's. Dit is een advertentie voor de handel in CFD's op eToro

Concurrentie

Om de koers van het L’Oreal-aandeel doeltreffend te analyseren, moet u de belangrijkste gegevens over de onderneming kennen, zoals informatie over haar activiteiten en omzet, maar u moet ook de economische omgeving begrijpen waarin de onderneming opereert. Om dit te doen, moet u natuurlijk kijken naar de concurrentie van het bedrijf. Dit is wat wij u nu voorstellen met een presentatie van de vier grootste bedrijven ter wereld in de cosmeticasector. L’Oreal staat momenteel inderdaad op de eerste plaats in deze activiteitssector, maar het moet het opnemen tegen enkele grote namen, zoals de volgende.

Unilever-groep 

Unilever is ongetwijfeld de grootste concurrent van L’Oreal in de wereld. Dit internationale bedrijf van Engels-Nederlandse origine en sinds 2018 gevestigd in Rotterdam, is aanwezig in meer dan honderd landen en behoort, alleen al in het cosmeticasegment, ook qua omzet tot de grootste bedrijven ter wereld.

Procter & Gamble 

Het concern staat qua omzet op de derde plaats in de cosmeticasector in de wereld. Het is een Amerikaanse onderneming die ook gespecialiseerd is in consumentengoederen, voornamelijk hygiëne- en schoonheidsproducten. Het is momenteel gevestigd in Cincinnati, Ohio.

Estée Lauder

De volgende is Estée Lauder, dat ook in de Verenigde Staten een van de toonaangevende bedrijven is op het gebied van de productie en verkoop van huidverzorgingsproducten, cosmetica, parfums en haarverzorgingsproducten.

Shiseido Company

Het op vier na grootste cosmeticabedrijf ter wereld ten slotte is de Japanse Shiseido Company, die onder meer consumentencosmetica en luxeproducten produceert. Het is het oudste bedrijf in deze sector ter wereld, dat in 1872 werd opgericht.


Strategische allianties

In de cosmeticasector en op andere werkterreinen heeft L’Oreal natuurlijk niet alleen concurrenten, maar is het ook strategische partnerschappen aangegaan met bepaalde bedrijven.

Nestlé

Dit is het geval van de Nestlé-groep, waarmee de groep een partnerschap had op het gebied van nutraceuticals, maar dat uiteindelijk in 2015 is beëindigd ten gunste van Innéov.

Diesel

L’Oreal ging in 2006 ook een partnerschap aan met het kledingmerk Diesel om een geurmerk te lanceren.

Philips

Verrassender is de associatie van L’Oreal met het Philips-concern, dat een strategie heeft ontwikkeld die is gebaseerd op meervoudige partnerschappen voor de bredere distributie van zijn produkten.

Facebook 

In 2018 voert het concern zijn digitalisering op door samen te werken met het sociale netwerk om augmented reality-paservaringen aan te bieden voor een dozijn van zijn merken.

Armani

Onlangs heeft de groep ook zijn partnerschap met de groep Giorgio Armani vernieuwd, waarbij de licentieovereenkomst tot 2050 is verlengd.

Verhandel het L’Oreal-aandeel!
68% van de retailbeleggers verliest geld met CFD's. Dit is een advertentie voor de handel in CFD's op eToro
Positieve factoren voor het L’Oreal aandeel
De voordelen en de sterke punten van het aandeel L’Oreal als beursactivum

De grootste kracht van L’Oreal is ongetwijfeld haar positie op de internationale cosmeticamarkt. Sinds zijn oprichting in 1909 is de Franse groep er immers in geslaagd om op internationaal niveau leider te worden op deze markt, wat hem een zeker vertrouwen van de investeerders geeft.

Opmerkelijk is ook de organisatie van de groep, die haar activiteiten in vier grote divisies verdeelt. Ten eerste de produkten voor het grote publiek, die alleen al meer dan 50% van de omzet van de groep genereren; ten tweede de luxeprodukten, die ongeveer 30% van de omzet genereren; ten derde de produkten voor professionals, die 15% van de omzet genereren; en tenslotte de actieve cosmeticasector, die ongeveer 5% van de omzet genereert. Deze verdeling van de verkoop over de verschillende divisies stelt L’Oreal in staat zich te beschermen tegen het risico van blootstelling verbonden aan één enkele vorm van activiteit. Met name de luxesector, die in tijden van economische crisis een grotere stabiliteit aan de dag legt, is een echte garantie voor dit bedrijf.

Zoals we zojuist hebben gezien, is L’Oreal wereldleider in haar sector en dat is geen toeval. De groep is inderdaad uitstekend aanwezig op de internationale markt, met name dankzij het bezit van meer dan 32 merken die geografisch over verschillende regio's van de wereld zijn verspreid.

Onder de voordelen van deze groep voor de komende jaren kunnen we ook de interessante groei van de schoonheidsmarkt op internationaal niveau noemen die nu al enkele jaren aan de gang is.

De L’Oreal groep heeft ook altijd blijk gegeven van een sterk vermogen tot aanpassing aan de markt en aan nieuwe consumentenbehoeften.

Natuurlijk is het ook dankzij zijn sterk innovatievermogen dat de groep L’Oreal erin slaagt zijn leiderspositie in zijn activiteitensector te behouden. De investeringen van de groep in onderzoek en ontwikkeling zijn namelijk bijzonder hoog en de resultaten van deze innovaties genereren elk jaar niet minder dan 15% van de omzet.

Vanuit zuiver financieel oogpunt profiteert de groep L’Oreal ook van een evenwichtige exploitatiemarge tussen haar verschillende bedrijfsonderdelen, een teken dat de ingevoerde strategie doeltreffend is. De groep heeft de afgelopen jaren recordresultaten geboekt.

Ook het buy-out-beleid van de groep is prijzenswaardig, met regelmatige overnames van kleine maar veelbelovende ondernemingen. Deze verworvenheden worden vervolgens op intelligente wijze geëxploiteerd en ontwikkeld door middel van investeringen in O&O en marketing.

Het laatste voordeel van de groep L’Oreal en zijn aandelen is natuurlijk de financiële structuur van de onderneming zelf. De groep verkeert in uitstekende financiële gezondheid en biedt een uitkering van meer dan 50% van zijn winst. De groep koopt ook vaak grote hoeveelheden aandelen terug.

Negatieve factoren voor het L’Oreal aandeel
Nadelen en zwakke punten van het L’Oreal-aandeel als beursactivum

In de eerste plaats vertonen de meeste activiteiten van de groep weliswaar een interessante groei, maar vertonen bepaalde divisies, zoals dermatologie en producten voor professionals, de laatste jaren tekenen van vertraging, wat op langere termijn de rentabiliteit van de onderneming kan aantasten.

Hoewel L’Oreal dankzij haar internationale aanwezigheid haar aanbod op verschillende markten, waaronder opkomende markten, kan ontwikkelen, blijkt de Franse markt moeilijker te zijn met dalende verkoopcijfers en zou het verlies van marktaandeel in de toekomst kunnen toenemen.

Als belegger of aandeelhouder kan men ook betreuren dat er geen aanwijzingen zijn over de jaarlijkse doelstellingen van de groep, wat weinig ruimte laat voor speculatie.

Tot slot blijft het L’Oreal-aandeel een relatief duur aandeel om te kopen. Deze overwaardering heeft een aantal negatieve gevolgen, waaronder aanzienlijke marktsancties bij de geringste vertraging van de omzetgroei, vooral bij instapmomenten.

Over het geheel genomen zijn de gebreken en zwakke punten van het L’Oreal-aandeel nog relatief beperkt, maar het is belangrijk er rekening mee te houden in uw analyse, omdat deze zwakke punten soms een aanzienlijke invloed kunnen hebben op de koers van het aandeel.

De informatie die hier wordt verstrekt, is slechts indicatief en mag niet worden gebruikt zonder een meer volledige fundamentele analyse van dit bestand uit te voeren, waarbij in het bijzonder rekening wordt gehouden met externe gegevens, toekomstige publicaties en al het fundamentele nieuws dat deze sterke en zwakke punten zou kunnen doen evolueren of ze min of meer belastend. Deze informatie is niet bedoeld als een aanbeveling om transacties aan te gaan of als een verzoek om enig actief te kopen of te verkopen.

Een aantal veelgestelde vragen

Tot welke beursindexen behoort het L’Oreal-aandeel?

U weet waarschijnlijk al dat het L’Oreal-concern tot de 40 grootste Franse beurskapitalisaties behoort en dat het aandeel in die hoedanigheid is opgenomen in de Franse nationale beursindex CAC 40. Het aandeel is echter ook opgenomen in andere indexen, waaronder : CAC Alle aandelen, CAC Alle verhandelbare aandelen, CAC Large 60, Euro Stoxx 50, Euronext 100, Euronext® CDP Milieu Frankrijk EW, Euronext® CDP Milieu Frankrijk Ex Olie, FTSE Eurotop 100, Low Carbon 100 Europa, PEA, Stoxx Europe 50, Stoxx France 50, Stoxx Global 200

Welke factoren kunnen de koers van het L’Oreal-aandeel doen dalen?

Bepaalde externe elementen en factoren kunnen het aandeel van L’Oreal veel punten doen verliezen. In het bijzonder moet u aandacht besteden aan de volgende bedreigingen: Een vertraging van de groei in grote ontwikkelingslanden zoals China en India kan leiden tot een aanzienlijke daling van de groepsomzet. Ook de toenemende concurrentie in deze activiteitensector moet in het oog worden gehouden, evenals de namaakprodukten, die tot aanzienlijke verliezen leiden.

Hoe handel ik in L’Oreal aandelen?

Er zijn verschillende manieren om de koers van het L’Oreal aandeel te verhandelen. U kunt de aandelen van dit Franse bedrijf kopen om aan uw aandelenportefeuille toe te voegen of u kunt zich inschrijven op een handelsplatform dat CFD's aanbiedt. Met deze contracts for difference kunt u speculeren op de stijging of daling van de aandelenkoers zonder de aandelen daadwerkelijk te kopen.

Verhandel het L’Oreal-aandeel!

eToro is een platform voor verschillende activa, waarop u in zowel in aandelen als cryptovaluta's kunt beleggen. Ook kunt u CFD's op basis van activa verhandelen.

CFD's zijn complexe instrumenten en brengen, vanwege het gebruik van hefbomen, een hoog risico op het verlies van uw geld met zich mee. 68% van de particuliere beleggers verliest geld bij het beleggen in CFD's bij deze aanbieder.Ga na of u begrijpt hoe CFD's werken en overweeg of u zich het hoge risico op verlies van uw geld kunt veroorloven.",

In het verleden behaalde rendementen bieden geen garantie voor de toekomst. De aangegeven handelshistorie beslaat een periode van minder dan 5 jaar, hetgeen niet voldoende hoeft te zijn om als basis voor een beleggingsbeslissing te dienen.

Copy trading is een dienst voor portefeuillebeheer, aangeboden door eToro (Europe) Ltd., geautoriseerd en gereguleerd door de Cyprus Securities and Exchange Commission.

Beleggen in cryptoassets is niet gereguleerd in sommige EU-landen en het VK. Geen consumentenbescherming. Uw kapitaal loopt risico

eToro USA LLC does not offer CFDs and makes no representation and assumes no liability as to the accuracy or completeness of the content of this publication, which has been prepared by our partner utilizing publicly available non-entity specific information about eToro.