Gestionar sus propias señales de trading mediante el análisis

Detectar señales de trading con el análisis técnico

Empecemos por el análisis técnico. Este método consiste en estudiar los movimientos de precio de los mercados financieros con el fin de anticipar futuros movimientos con la ayuda del historial de gráficos de un activo en cuestión. Este análisis se basa por lo tanto en el hecho de que un inversor puede identificar las tendencias de mercado desde un punto de vista únicamente gráfico y matemático con el fin de utilizarlas como señales de futuras trayectorias de los precios en bolsa. Este análisis técnico es uno de los dos grandes métodos de análisis de mercado, junto con el análisis fundamental, que presentaremos más abajo. El análisis técnico difiere del análisis fundamental por el hecho de que se basa únicamente en los gráficos de un activo, mientras que el análisis fundamental intenta determinar el valor real de un activo según factores e indicadores externos.

Entre las herramientas e instrumentos de análisis que permiten identificar señales de alza o baja de los precios y por lo tanto tendencias a más o menos largo plazo, se encuentran en particular los umbrales psicológicos, como los niveles de soporte y resistencia, las medias móviles o las bandas de Bollinger. Estos indicadores, a los que volveremos con más detalle en artículos dedicados, tienen todos como principal objetivo permitir a los inversores una mejor comprensión de los gráficos mediante la identificación visual de las tendencias y fuerzas del mercado.

El análisis técnico tiene como principal ventaja permitir la detección de señales sobre tendencias de precios en un mercado, la base de toda estrategia de inversión. Muchos utilizan estos indicadores técnicos para identificar señales de compra o de venta. Sabemos también que el análisis técnico se ha vuelto tan popular que algunos lo consideran un método con reglas de negociación que se concretan solas. Como muchos inversores utilizan este método para tomar posición, los compradores y vendedores se agrupan cada vez más a menudo alrededor de estos mismos precios, lo que lleva a las tendencias deseadas.

Pero el análisis técnico tampoco es un método fiable al 100%, ya que siempre hay elementos exteriores que influencian el mercado. De hecho, los historiales de precios de un activo desde el punto de vista gráfico no dan más que un resumen de la tendencia probable de un activo sin ninguna garantía. Para obtener un mayor nivel de certeza, los inversores deberían además utilizar varios indicadores y herramientas de análisis, y establecer una estrategia de gestión de riesgos eficaz para proteger contra un movimiento adverso.

Detectar señales de trading con el análisis fundamental

El otro tipo de análisis indispensable para obtener señales de trading eficaces es el análisis fundamental. Este análisis tiene como objetivo evaluar lo más precisamente posible el valor real de una sociedad o de un sector de actividad particular. En realidad, el análisis fundamental tampoco es una ciencia exacta sino el cruce de varias disciplinas.

Para obtener señales con respecto a una acción en bolsa, realizaremos un análisis fundamental de la sociedad que la emita. Pero esta evaluación no se limita a un análisis del balance de la empresa o de su cuenta de resultados. Es necesario añadir otros tipos de estudio como el análisis estratégico, que tiene como objetivo determinar la posición de una empresa con respecto a su competencia en su sector de actividad, el estudio del entorno político y económico o incluso de los recursos humanos de la empresa.

De este modo se tendrán que usar y entender ciertas nociones económicas con el fin de situar a la empresa en su entorno y de estimar sus posibilidades de crecimiento según sus inversiones o sus estrategias. El análisis fundamental no es, por lo tanto, un simple análisis financiero sino un enfoque más general de todos los aspectos susceptibles de tener incidencia sobre el crecimiento de una empresa o un valor.

Su objetivo es, pues, el de determinar de la mejor manera posible si una empresa está sobrevalorada o infravalorada y por lo tanto detectar las señales probables de alza o de baja de su cotización en bolsa. Existen numerosos recursos en línea que permiten realizar este tipo de análisis como los balances de empresas, sus noticias, sus planes de desarrollo estratégico o los informes sobre operaciones de fusión o adquisición.

Por supuesto, y como también es el caso respecto al análisis técnico, el análisis fundamental por sí solo no permite obtener señales de negociación coherentes y es indispensable realizar simultáneamente ambos análisis con el objetivo de afinar la estrategia de inversión en línea.

Preguntas más frecuentes